Si estás considerando cambiar tus fondos previsionales de una AFP a otra, es importante conocer el proceso y los plazos involucrados.
Proceso de Traspaso de Fondos
Para iniciar el traspaso, debes completar y firmar el formulario denominado «Orden de Traspaso Irrevocable» en la nueva AFP. Este documento requiere tu firma y huella dactilar, aunque también puede ser suscrito por alguien con un poder notarial. Al firmar, recibirás una copia de la orden, una clave de seguridad para transacciones en línea y el contrato correspondiente.
Además, la AFP anterior deberá proporcionarte una cartola resumida de cierre, que incluye todos los cargos, acreditaciones y acciones de regularización que afecten tu cuenta durante el período entre la última cartola cuatrimestral y el último movimiento correspondiente al traspaso de fondos.
El empleador debe aplicar el descuento a la nueva AFP al mes siguiente de la aceptación de la Orden de Traspaso. Por lo tanto, el pago se realiza en la nueva administradora durante los primeros días del tercer mes.
Es importante tener en cuenta que, mientras el traspaso está en proceso (desde la aceptación hasta el tercer día hábil siguiente a la acreditación de los fondos en la nueva AFP), no podrás realizar retiros de indemnización ni cobrar el Excedente de Libre Disposición.
Existen diferentes motivos por los cuales la AFP anterior podría anular una «Orden de Traspaso».
Efectos de Cambios de Fondo a Corto Plazo
Las inversiones en los Fondos de Pensión están pensadas a largo plazo, por lo que no es recomendable aplicar estrategias de corto plazo basadas en hechos contingentes, ya que tus ahorros tienen como objetivo financiar tu futura pensión. Si elegiste tus fondos de acuerdo a tus características personales, no debes desesperarte ante las volatilidades, ya que es esperable que haya períodos de incertidumbre y caídas en el mercado. Lo importante es que estés en el fondo que más se ajusta a ti.
En el largo plazo, los Multifondos han tenido retornos incluso por sobre lo esperado, sin embargo, en momentos puntuales y cuando se consideran períodos cortos de tiempo esto no siempre es así.
Para ilustrar el efecto de cambiar de fondo ante contingencias de corto plazo, considera el siguiente ejemplo:
Estudio de Caso: Crisis Subprime 2008
Durante la crisis Subprime de 2008, los mercados estuvieron inestables. Imagina que el 1 de octubre de 2008 tienes $1.000.000 en el Fondo A, pero el 28 de octubre tus ahorros caen a $744.883 debido a la volatilidad. Tienes dos opciones:
- Mantenerte en el Fondo A y esperar la recuperación.
- Cambiar tus $744.883 al Fondo E, un fondo más conservador.
Es importante recordar que el cambio de fondo no es inmediato. Se hace efectivo 4 días hábiles después de la solicitud, al valor cuota de 2 días más, es decir, al valor que tenía el fondo al 30 de octubre de 2008.
Resultados a Largo Plazo
Después de 1 año: Si hubieras permanecido en el Fondo A la pérdida que tuviste se hubiera recuperado pasando a tener $1.090.472. En cambio, sí hubieras optado por irte al Fondo E, luego de un año hubieras tenido $810.560 y la pérdida no la habrías recuperado.
A los 3 años: Permaneciendo en el Fondo A, el total de tu ahorro sería de $1.224.990, el fondo ya se recuperó y generó ganancias. En el Fondo E, sin embargo, tu ahorro sería de $931.703, sin todavía recuperar la pérdida inicial.
Al 5to año: Ya habiendo pasado 5 años, ambos fondos están recuperados, pero si hubieras permanecido en el Fondo A tendrías $1.408.535, en cambio en el Fondo E, tu saldo sería de $1.065.784. Esto significa que tendrías $342.751 menos por haberte cambiarte de Fondo.
A continuación, te mostramos el detalle de cómo hubiera sido la evolución de tus ahorros a 1er año, 3 años y 5 años.
| Al 30 de octubre de cada año | Fondo A | Fondo E | Diferencia Fondo A-E |
|---|---|---|---|
| Año 0 | $744.883 | $744.883 | $0 |
| Año 1 | $1.090.472 | $810.560 | $279.912 |
| Año 3 | $1.224.900 | $931.703 | $293.196 |
| Año 5 | $1.408.535 | $1.065.784 | $342.751 |
Recomendaciones
Este ejemplo demuestra que, en tiempos de incertidumbre, cambiar la estrategia de inversión de tus Fondos de Pensión puede parecer atractivo, pero permanecer en el fondo adecuado para cada uno maximiza la ganancia en el largo plazo.
Recuerda que tus ahorros en los Fondos de Pensión son a largo plazo. Es recomendable mantenerte en tu Fondo actual y ajustarlo a medida que cambien tus características personales, como el plazo de inversión de tus ahorros y cuánto riesgo estás dispuesto a aceptar, pero no en base a contingencias puntuales de mercado.
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